Налоговая оптимизация при торговле акциями
publication image

На русском языке термин налоговая оптимизация звучит с негативным оттенком. Мне больше нравится английская версия - tax harvesting. Чтобы понять как это работает, разберем на примере.

Вы купили две разные акции по 100₽. Первая сегодня стоит 150₽, а вторая 50₽. Суммарно стоимость портфеля не изменилась - как было 200₽, так и осталось. То есть вы ничего не заработали.

Так получилось, что вам понадобились деньги. Вы продаете первую акцию и выводите деньги с брокерского счета. Но на текущий счет поступило не 150₽, а 143.5₽ - с вас удержали налог. Теперь у вас суммарно уже не 200₽, а 193.5₽.

Почему вы должны платить налог, если ничего не заработали и как этого избежать?

Дело в том, что налог удерживается с реализованной прибыли. Первую акцию вы продали и заработали 50₽. Вторую же акцию вы не продали, а значит и реализованного убытка, чтобы компенсировать прибыль, нет. Пока не продали - не считается)

Чтобы этот убыток появился, надо продать вторую акцию и тогда, с точки зрения Налогового кодекса, у вас будет прибыль 50₽ и убыток 50₽. Суммарно 0₽ и никакого налога.

Да, но вы не хотели продавать вторую акцию, вы все еще верите в нее, надеетесь на рост и в чем тут tax harvesting?

Если вы, после продажи второй акции, тут же откупите ее обратно, то вы и обнулите налог, и оставите в портфеле бумагу, в которую верите. Налоговому кодексу важен факт реализации убытка, а не отсутствия бумаги в портфеле. Так что вы и налог не заплатите, и сохраните вторую акцию в портфеле. Это и есть tax harvesting.

Что будет дальше? Рассмотрим несколько сценариев и разберем каждый из них в случае если воспользовались tax harvesting и если нет:

1. В этом же году, так и не дождавшись роста, вы продаете акцию за 50₽.

Тут все просто. Если вы использовали tax harvesting, то прибыль 0₽ - купили за 50₽ и продали за 50₽. Вы ничего не платите. Если нет, то по итогам года ваш брокер пересчитает налог, учтет убыток (купили за 100₽, продали за 50₽) и вернет вам 6.5₽. Разница лишь в том, что в первом случае 6.5₽ все это время были с вами, а не в бюджете.

2. Вы оказались терпеливее, но роста так и не дождались и продаете акцию за 50₽ уже в следующем году.

Опять же, в случае tax harvesting, ваша прибыль 0₽ и вы ничего не платите. А вот в другом случае убыток реализовался уже в следующем году и никакого перерасчета не будет. Вы сможете использовать этот убыток, только если получите прибыль в следующем году. Если нет, то его можно переносить вплоть до 10 лет, но для этого придется идти в ФНС. То есть, когда вы вернете ранее оплаченные 6.5₽ и вернете ли их вообще, неизвестно.

3. Вы оказались правы и продаете акцию за 150₽.

При tax harvesting вы заплатите 13₽ налога (купили за 50₽, а продали за 150₽). Без tax harvesting вы заплатите 6.5₽ (купили за 100₽, продали за 150₽), но не забываем, что еще 6.5₽ вы уже заплатили до этого. И там, и там вы заплатите 13₽ налога, но, в случае tax harvesting, сделаете это в конце, а платить в конце всегда лучше, чем авансом.

Как видите, в любом случае tax harvesting предпочтительнее. Инвестируйте ответственно и все будет хорошо)

0
0
Для того чтобы оставить комментарий, необходимо авторизоваться